Top 10 Ações rende o dobro da Bolsa no mês e acumula 64,81% em 12 meses

Após alta de 8,77% em fevereiro, mais de nove vezes o CDI, o Banco Safra fez ajustes e trocas de ações na carteira automática recomendada para o mês de março

02/03/2026 Redação 3 minutos

Raia Drogasil RD Saúde (RADL3), Allos (ALOS3), Motiva (MOTV3) e Telefônica Brasil (VIVT3) entraram na carteira Safra Top 10 ações | Foto: Getty Images

A Carteira Recomendada Top 10 Ações do Banco Safra apresentou valorização de 8,77% no mês de fevereiro, mais de duas vezes superior à alta do Ibovespa (4,09%) e 9,3 vezes o CDI (0,94%). Nos últimos 12 meses, a valorização da Top 10 Ações chegou a 64,81%, superando o Ibovespa (53,73%) e o CDI (14,33%).

Para o Mês de março, a carteira tem ajustes. Os especialistas em investimentos do Banco Safra retiraram as ações da Aura Minerals (AURA33), Energisa (ENGI11), Localiza (RENT3) e TIM (TIMS3). Em substituição, entraram no portfólio os papéis da Raia Drogasil RD Saúde (RADL3), Allos (ALOS3), Motiva (MOTV3) e Telefônica Brasil (VIVT3).

O Safra também fez ajustes de peso na composição da Carteira. A Carteira Top 10 Ações tem execução automática, ou seja, o investidor faz a aplicação inicial e o rebalanceamento mensal fica por conta dos especialistas da Safra Corretora, a melhor do Brasil para quem investe em ações, segundo o ranking da Fundação Getulio Vargas (FGV). Em 2025, o Safra foi eleito o melhor banco para quem investe em fundos de ações, segundo a FGV.

Entenda as mudanças na Carteira Safra Top 10 Ações para março

Os especialistas do Safra continuam construtivos em relação às ações excluídas, que contribuíram para a expressiva valorização em fevereiro.

No caso da Aura Minerals, após o resultado do 4T25, a elevação de custos e de capex acima do esperado levou o Safra optar pela realização de lucros após performance de +60% desde a adição na carteira, abrindo espaço para RD Saúde.

O Safra acredita que a RADL3 seguirá entregando melhora operacional e crescimento de margens, levando à potencial revisão de lucros pelo consenso.

A Energisa mantém eficiente entrega operacional, mas os especialistas optaram por reduzir a exposição ao setor para incluir Allos, mantendo a correlação com juros, mas com risco limitado, dada a política de dividendos mensais e yield de dois dígitos de ALOS3.

Dentre as mudanças intrassetoriais, o Safra excluiu a ação da Localiza após a companhia apsentar bom resultado no 4T25, com ROIC spread alinhado à meta estratégica, porém, optaram por um nome mais descontado e com menor volatilidade, dando espaço para Motiva. A Motiva está capitalizada para os futuros leilões de infraestrutura e possui portfolio maduro e estável.

A TIM sai da carteira após forte performance de 13,2% no mês, e o Safra optou por retornar com Telefônica Brasil. A empresa também apresentou resultado positivo no 4T25, mas performance aquém da par no mês.

O Safra alterou o peso de Bradesco e Itaúsa, aumentando em 2 pontos porcentuais a primeira e removendo da segunda. Por fim, o Safra diminuiu em 2p.p. o peso da Direcional. Para o mês de março, a carteira mantem o beta próximo à estabilidade, em 1,05. O índice beta mete a volatilidade das ações, e quando mais póximo de 1, mais estável é o ativo.

Composição da Carteira Safra Top 10 Ações

Confira a composição da Safra Top 10 Ações para março: Allos (ALOS3), Bradesco (BBDC4), Copel (CPLE3), Direcional (DIRR3), Itausa (ITSA4), Motiva (MOTV3), Petrobras (PETR4), RD Saúde (RADL3), Telefônica Brasil (VIVT3) e Vale (VALE3).